Bitcoin počas stredajšej ázijskej obchodnej seansy klesol pod úroveň 70 000 dolárov, keďže investori sledovali vývoj v konflikte na Blízkom východe.

Najväčšia kryptomena na svete sa k 01:55 newyorského času (05:55 GMT) obchodovala so stratou 0,5 % na úrovni 69 583,5 USD.

K poklesu došlo po tom, čo sa Bitcoin zotavil z krátkeho poklesu smerom k strednej hranici 60 000 dolárov začiatkom týždňa, keďže trhy sa snažia zhodnotiť ekonomické dôsledky eskalujúcej vojny medzi Spojenými štátmi, Izraelom a Iránom.

Trhy sledujú vývoj vojny

Rizikový apetít na globálnych finančných trhoch zostal úzko spätý s vývojom konfliktu, ktorý narušil dodávky energie a ohrozil námorné trasy cez Hormuzský prieliv.

Ceny ropy začiatkom týždňa po efektívnom uzavretí prielivu prudko vzrástli, čo vyvolalo obavy z dodávok a dočasne ich tlačilo k 120 dolárom za barel.

Ceny sa však neskôr zmiernili po tom, čo americký prezident Donald Trump v pondelok vyhlásil, že konflikt by sa mohol čoskoro skončiť, čo pomohlo upokojiť niektoré obavy trhu.

Napriek tomu sú známky rýchlej deeskalácie stále obmedzené. Boje medzi americkými a izraelskými silami a Iránom v oblasti Perzského zálivu pokračujú, čo investorov núti byť opatrní, pokiaľ ide o vyhliadky globálneho rastu a inflácie.

Regulačný vývoj v oblasti kryptomien

Investori zároveň sledujú vývoj vo Washingtone zameraný na oživenie krypto legislatívy CLARITY po jej predchádzajúcom zastavení.

Správy naznačujú, že americkí senátori zvažujú kompromis týkajúci sa pravidiel upravujúcich výnosy stablecoinov, čo je kľúčový bod nezhody medzi bankami a krypto spoločnosťami. Navrhovaná legislatíva si kladie za cieľ poskytnúť jasnejší regulačný rámec pre digitálne aktíva, čo by podľa zástancov mohlo otvoriť dvere väčšej inštitucionálnej účasti na trhu s kryptomenami.

Výkonnosť iných kryptomien

Väčšina alternatívnych kryptomien sa obchoduje blízko stagnujúcich úrovní:

Ethereum klesol o 1 % na 2 018,44 USD.

Cena akcií Ripple klesla o 0,6 % na 1,37 USD.

Obchodníci zostávajú opatrní uprostred geopolitickej a ekonomickej neistoty, ktorá ovplyvňuje vysokorizikové aktíva na celom svete.

Ceny ropy v stredu vzrástli, keďže trhy spochybnili, či by potenciálny plán Medzinárodnej energetickej agentúry na uvoľnenie rekordných objemov z ropných rezerv bol dostatočný na vyrovnanie akéhokoľvek šoku v ponuke vyplývajúceho z konfliktu medzi Spojenými štátmi, Izraelom a Iránom.

Futures kontrakty na ropu Brent vzrástli do 9:22 GMT o 3,52 USD, čiže približne o 4 %, na 91,32 USD za barel. Americká ropa West Texas Intermediate tiež vzrástla o 3,69 USD, čiže o 4,4 %, na 87,14 USD za barel.

Zisky nasledovali po utorkovej obchodnej seanse, počas ktorej došlo k prudkému poklesu oboch benchmarkov o viac ako 11 %, a to aj napriek počiatočnému nárastu cien americkej ropy pri otvorení trhu o približne 5 %.

Denník Wall Street Journal uviedol, že navrhované uvoľnenie rezerv by mohlo presiahnuť 182 miliónov barelov, čo prekoná množstvo, ktoré na trh vstrekli členovia Medzinárodnej energetickej agentúry počas dvoch uvoľnení rezerv v roku 2022 po ruskej invázii na Ukrajinu.

Analytici spoločnosti Goldman Sachs uviedli, že pokles v tomto rozsahu by kompenzoval iba približne 12 dní prerušenia dodávok, ktoré sa odhadujú na približne 15,4 milióna barelov denne z exportu ropy z Perzského zálivu.

Bjarne Schieldrop povedal: „Trh s ropou zrejme neverí, že najväčšie uvoľnenie strategických rezerv v histórii výrazne pomôže vyriešiť súčasnú krízu.“

Eskalácia vojenského napätia

Spojené štáty a Izrael v utorok vykonali ťažké nálety na Irán, čo Pentagon a iránski predstavitelia označili za najintenzívnejší deň útokov od začiatku vojny.

Americké ústredné velenie tiež oznámilo, že americká armáda zničila 16 iránskych plavidiel na kladenie mín v blízkosti Hormuzského prielivu po tom, čo prezident Donald Trump varoval, že všetky míny umiestnené v prielive musia byť okamžite odstránené.

Napriek Trumpovým opakovaným vyhláseniam, že Spojené štáty sú v prípade potreby pripravené eskortovať ropné tankery cez prieliv, zdroje agentúre Reuters uviedli, že americké námorníctvo doteraz odmietalo žiadosti lodných spoločností o poskytnutie vojenského eskortu z dôvodu zvýšeného rizika útokov.

Medzinárodné úsilie o zvládnutie krízy

Predstavitelia skupiny G7 sa stretli online, aby prediskutovali možnosť uvoľnenia núdzových zásob ropy s cieľom upokojiť trhy. Očakáva sa, že francúzsky prezident Emmanuel Macron usporiada aj virtuálny summit lídrov skupiny G7, na ktorom sa bude riešiť dopad konfliktu na Blízkom východe na energetické trhy.

Pretrvávajúce obavy o dodávky

Národná ropná spoločnosť Abú Zabí (ADNOC) odstavila rafinériu Ruwais po tom, čo v jednom zo zariadení komplexu vypukol požiar po útoku dronom, čo predstavuje najnovšie narušenie energetickej infraštruktúry spôsobené vojnou.

Údaje o lodnej doprave tiež ukazujú, že Saudská Arábia sa snaží zvýšiť vývoz cez Červené more cez prístav Yanbu, hoci objemy zostávajú hlboko pod úrovňou potrebnou na kompenzáciu poklesu dodávok cez Hormuzský prieliv.

Energetická poradenská spoločnosť Wood Mackenzie uviedla, že vojna v súčasnosti znižuje dodávky ropy a rafinovaných produktov z Perzského zálivu o približne 15 miliónov barelov denne, čo by mohlo ceny vytlačiť na 150 dolárov za barel.

Morgan Stanley tiež varovala, že aj rýchle vyriešenie konfliktu by mohlo znamenať týždne narušenia na energetických trhoch.

V Spojených štátoch údaje Amerického ropného inštitútu ukázali, že zásoby ropy, benzínu a destilátov minulý týždeň klesli, čo signalizuje silnejší dopyt.

Americký dolár sa v stredu udržal stabilný, keďže investori si zachovali obmedzenú chuť riskovať uprostred pretrvávajúcich obáv z eskalácie vojny na Blízkom východe.

Hoci signály naznačujúce možné rýchle ukončenie vojny medzi Spojenými štátmi a Izraelom na jednej strane a Iránom na strane druhej pomohli obmedziť zisky dolára, protichodný vývoj situácie nechal obchodníkov bez jasného smeru.

Americký prezident Donald Trump v pondelok naznačil, že vojna by sa mohla skončiť skôr, ako sa očakávalo, čo pomohlo zotaviť sa rizikovejšie aktíva. Irán však naďalej narúšal dodávky ropy cez Hormuzský prieliv, čo hnevalo Washington.

Chris Beauchamp povedal: „Trh neverí, že konflikt je blízko k vyriešeniu. Investori sa tešia na pozitívne správy, ale je nepravdepodobné, že sa ich v blízkej budúcnosti dočkajú.“

Pohyby meny

Euro sa udržalo na úrovni 1,1607 USD po tom, čo na začiatku obchodovania vzrástlo o približne 0,3 %.

Japonský jen mierne klesol na 158,26 jenu za dolár.

Dolárový index, ktorý meria hodnotu americkej meny voči košu šiestich hlavných mien, mierne vzrástol na 98,95.

Analytici spoločnosti Capital Economics poznamenali, že vplyv konfliktu na globálny rast a infláciu bude závisieť od trvania a rozsahu nárastu cien energií, ktoré zostávajú neisté. Dodali, že extrémny scenár – v ktorom konflikt trvá niekoľko mesiacov a poškodzuje energetickú infraštruktúru – by mohol globálnu ekonomiku zatlačiť do stagflácie a viesť k vyšším úrokovým sadzbám vo väčšine ekonomík.

Volatilita a neistota ropy

Ceny ropy sa v stredu po predchádzajúcich stratách počas obchodného dňa zotavili uprostred pochybností o tom, či by potenciálny plán Medzinárodnej energetickej agentúry na uvoľnenie ropných rezerv stačil na kompenzáciu akéhokoľvek šoku v ponuke.

Khalid Azim povedal, že finančné trhy dokážu absorbovať veľké otrasy, ak je strategická cesta jasná, a dodal: „Čím trhy skutočne trpia, je neistota.“

Keď konflikt vstúpil do svojho dvanásteho dňa, Spojené štáty a Izrael si vymieňali letecké údery s iránskymi silami po celom Blízkom východe, zatiaľ čo iránska vláda varovala, že jej bezpečnostné sily sú pripravené čeliť akýmkoľvek potenciálnym vnútorným protestom.

Výhľad menovej politiky

Obchodníci opatrne oceňujú riziká. Christina Cliftonová uviedla, že očakávania naznačujú, že vojna by mohla trvať mesiace a nie týždne, čo udržiava zvýšenú neistotu.

Futures kontrakty na úrokové sadzby v USA naznačujú, že trhy predpokladajú zníženie sadzieb do konca roka o približne 39,7 bázického bodu, čo odráža pochybnosti o možnosti druhého zníženia sadzieb v tomto roku.

Trhy začali v uplynulom týždni zvažovať aj možnosť zvýšenia sadzieb Európskou centrálnou bankou, hoci tvorcovia menovej politiky zdôraznili potrebu počkať a prehodnotiť menovú politiku.

Nadchádzajúce ekonomické údaje

Investori tiež očakávajú zverejnenie údajov o inflácii v USA za február neskôr v stredu. Ekonómovia oslovení agentúrou Reuters očakávajú, že jadrová inflácia sa v priebehu mesiaca zvýši o 0,2 % a celková inflácia sa zvýši o 0,3 %.

Ceny zlata v stredu na európskom obchodovaní vzrástli a druhý deň po sebe sa naďalej pohybovali v kladnom pásme a pohybovali sa v blízkosti týždenného maxima, keďže americký dolár oslabil voči košu svetových mien.

S klesajúcimi cenami ropy na svetových trhoch sa obavy zo zrýchľovania inflácie v Spojených štátoch zmiernili, čo oživilo očakávania zníženia úrokových sadzieb Federálneho rezervného systému. Investori teraz čakajú na zverejnenie kľúčových údajov o inflácii v USA neskôr dnes, aby mohli tieto očakávania prehodnotiť.

Prehľad cien

Ceny zlata dnes: zlato vzrástlo o 0,6 % na 5 223,09 USD, čo je nárast z úrovne 5 192,02 USD na začiatku obchodovania, po tom, čo dosiahlo minimum 5 175,75 USD.

Pri utorkovom vyrovnaní ceny zlata vzrástli o 1,05 % a dosiahli týždenné maximum 5 238,60 USD za uncu.

Americký dolár

Dolárový index v stredu klesol o 0,2 %, čím obnovil straty, ktoré sa v predchádzajúcej obchodnej seanse krátko pozastavil, a obchodoval sa blízko týždenného minima, čo odráža slabosť americkej meny voči košu hlavných a sekundárnych mien.

Pokles prichádza v čase, keď sa spomaľuje dopyt po dolári ako preferovanom bezpečnom aktíve a rastú nádeje, že vojna s Iránom by sa mohla čoskoro skončiť po zintenzívnení diplomatického úsilia USA o dosiahnutie dohody o prímerí prostredníctvom ruského sprostredkovania.

Globálne ceny ropy

Globálne ceny ropy v stredu klesli približne o 5 % po tom, čo denník Wall Street Journal v utorok informoval, že Medzinárodná energetická agentúra navrhla najväčšie uvoľnenie ropných zásob vo svojej histórii s cieľom vyvážiť trh, ktorý je vážne zaťažený dôsledkami vojny v Iráne a uzavretím Hormuzského prielivu.

Úrokové sadzby v USA

Podľa nástroja CME FedWatch od CME Group trhy oceňujú 99 % pravdepodobnosť, že úrokové sadzby v USA zostanú na marcovom zasadnutí nezmenené, zatiaľ čo pravdepodobnosť zníženia sadzby o 25 bázických bodov je 1 %.

Trhy tiež odhadujú 87 % pravdepodobnosť, že sadzby zostanú na aprílovom zasadnutí nezmenené, zatiaľ čo pravdepodobnosť zníženia sadzieb o 25 bázických bodov je 13 %.

Údaje o inflácii v USA

Aby obchodníci prehodnotili tieto očakávania, čakajú na zverejnenie kľúčových údajov o inflácii v USA za február neskôr dnes, ktoré by mali ovplyvniť smerovanie menovej politiky Federálneho rezervného systému v tomto roku.

Vyhliadky na zlato

Bart Melek, globálny riaditeľ pre komoditnú stratégiu v spoločnosti TD Securities, povedal: „Ceny ropy klesli z vrcholu nad 100 dolármi, čo stále prispieva k inflácii, a preto podporuje zlato.“

Dodal: „Ceny ropy už nie sú dostatočne vysoké na to, aby výrazne obmedzili schopnosť Federálneho rezervného systému znižovať úrokové sadzby – investori sú uistení, že obchod so znehodnocovaním meny by sa mohol časom vrátiť.“

Fond SPDR

Objem akcií SPDR Gold Trust, najväčšieho svetového burzovo obchodovaného fondu krytého zlatom, sa v utorok zvýšil o 2,87 metrickej tony, čím sa celková hodnota zvýšila na 1 073,57 metrickej tony z 1 070,70 metrickej tony, čo bola najnižšia úroveň od 9. januára.