Japonský jen v stredu v ázijskom obchodovaní mierne posilnil voči košu hlavných a vedľajších mien a snažil sa zotaviť po troch po sebe idúcich stratách voči americkému doláru. Tento pohyb bol podporený obmedzenými výhodnými nákupmi, zatiaľ čo americká mena zostala pod tlakom pred rozhodnutím Federálneho rezervného systému o menovej politike.

Holubičie vyjadrenia viceguvernéra Bank of Japan Šiničiho Učidu pomohli zmierniť obavy trhu ohľadom tempa sprísňovania menovej politiky Japonska. Na tlačovej konferencii po zasadnutí v mene guvernéra Kazua Uedu, ktorý je v súčasnosti hospitalizovaný, Učida predniesol menej rázny odkaz, než investori očakávali, čím znížil pravdepodobnosť ďalšieho zvýšenia sadzieb pred decembrom.

Cenová akcia

• Kurz USD/JPY klesol o menej ako 0,1 % na 160,27 jenu z otváracej úrovne 160,37 jenu po tom, čo dosiahol denné maximum 160,44 jenu.

• Jen uzavrel v utorok so stratou menej ako 0,1 % voči doláru, čo predstavuje tretí po sebe idúci denný pokles po Učidových komentároch.

Americký dolár

Index amerického dolára v stredu klesol o menej ako 0,1 %, čím si predĺžil straty už tretí deň po sebe, keďže dolár naďalej oslaboval voči košu svetových mien.

Pokles prichádza uprostred pretrvávajúceho optimizmu okolo dočasnej mierovej dohody medzi Spojenými štátmi a Iránom, ktorá zlepšila sentiment voči riziku a znížila dopyt po dolári ako tradičnom bezpečnom aktíve.

Súčasné oslabenie americkej meny tiež predchádza výsledku prvého zasadnutia Federálneho rezervného systému pod vedením nového predsedu Kevina Warsha, pričom trhy hľadajú akékoľvek signály, že by sa neskôr v tomto roku mohlo zvážiť zníženie úrokových sadzieb.

Ceny ropy

Globálne ceny ropy v stredu klesli o viac ako 1 %, čím si predĺžili straty už štvrtý deň po sebe a dosiahli najnižšie úrovne za posledné tri mesiace, keďže obavy z prerušenia dodávok naďalej ustupovali.

Dohoda medzi USA a Iránom

• Prezident Donald Trump povedal, že možno predloží Kongresu podrobnosti predbežnej dohody s Iránom.

• Švajčiarske ministerstvo zahraničných vecí uviedlo, že potenciálne memorandum o porozumení medzi Spojenými štátmi a Iránom by malo byť podpísané 19. júna v Bürgenstocku v centrálnom Švajčiarsku.

• Denník Wall Street Journal informoval, že dohoda by Teheránu umožnila obnoviť predaj ropy ihneď po podpísaní.

• Iránsky minister zahraničných vecí uviedol, že po počiatočnej fáze budú rokovania pokračovať 60 dní s cieľom dosiahnuť konečnú dohodu týkajúcu sa jadrovej otázky a zmiernenia sankcií.

• Zdroj agentúre Reuters uviedol, že dohoda medzi USA a Iránom zahŕňa fond vo výške 300 miliárd dolárov, pričom viac ako polovica je už vyčlenená na projekty obnovy v Iráne.

• Fond neobsahuje žiadne vládne peniaze a zostáva oddelený od rokovaní o zmrazených iránskych aktívach.

Japonské úrokové sadzby

• V utorok zvýšila Bank of Japan svoju referenčnú úrokovú sadzbu o 25 bázických bodov na 1,0 %, čo je najvyššia úroveň od roku 1995, čím sa dosiahol ďalší historický krok v normalizácii menovej politiky v štvrtej najväčšej ekonomike sveta.

• Viceguvernér Šiniči Učida uviedol, že centrálna banka bude pokračovať v postupnom zvyšovaní sadzieb v reakcii na vývoj hospodárskej aktivity a inflácie a zdôraznil, že tvorcovia politík sa nebudú unáhlene uchyľovať k agresívnemu sprísňovaniu.

• Uchida dodal, že v súčasnosti je ťažké určiť presný rozsah budúceho zvýšenia sadzieb a že banka pred prijatím ďalších opatrení starostlivo posúdi prichádzajúce ekonomické údaje.

• Trhové oceňovanie zvýšenia sadzieb o 25 bázických bodov na júlovom zasadnutí kleslo z 50 % na 25 %.

• Ekonomické prieskumy naznačujú, že najpravdepodobnejším scenárom zostáva ďalšie zvýšenie o 25 bázických bodov v decembri.

• Investori budú naďalej sledovať údaje o inflácii, zamestnanosti a mzdách, aby získali ďalšie informácie o budúcom smerovaní japonskej menovej politiky.

Priemyselný index Dow Jones dosiahol v utorok nové rekordné maximum, podporený klesajúcimi cenami ropy a rastúcim optimizmom ohľadom možnej mierovej dohody medzi Spojenými štátmi a Iránom, zatiaľ čo SpaceX pokračovala v raste a v trhovej hodnote prekonala Amazon a stala sa piatou najväčšou spoločnosťou v USA.

Akcie SpaceX vzrástli približne o 9,5 %, čo pomohlo spoločnosti vedenej Elonom Muskom predbehnúť Amazon v trhovej kapitalizácii.

Spoločnosť tiež oznámila akvizíciu softvérovej firmy Anysphere za 60 miliárd dolárov, čo je krok zameraný na posilnenie jej prítomnosti na trhu s umelou inteligenciou v podnikoch.

Akcie súvisiace s pamäťovými čipmi zaznamenali silné zisky, pričom Western Digital vzrástol o 9 % a Seagate Technology o 6 %.

Technologický sektor v rámci indexu S&P 500 však po prudkých ziskoch zaznamenaných v predchádzajúcej obchodnej seancii klesol o 0,5 %.

Sedem z jedenástich hlavných sektorov v indexe S&P 500 obchodovalo vyššie, keďže investori sa zameriavali na akcie, ktoré sú viac spojené s ekonomickou aktivitou.

Finančné akcie viedli k ziskom, pričom sektor vzrástol o 1,1 %.

Akcie Goldman Sachs vzrástli o 1,3 %, čím podporili index Dow Jones, zatiaľ čo akcie JPMorgan vzrástli o 1,8 % a akcie Bank of America vzrástli o 1,2 %.

Medzitým energetický sektor klesol o 0,4 %, keďže ceny ropy sa pohybovali blízko najnižších úrovní za takmer tri mesiace.

Americké akcie v predchádzajúcej obchodnej seancii výrazne vzrástli po tom, čo prezident Donald Trump oznámil podpísanie predbežnej dohody o ukončení konfliktu s Iránom.

Napriek tomu pretrváva neistota okolo dohody, keďže prevádzkovatelia lodnej dopravy varovali, že obnovenie dôvery v plavbu cez Hormuzský prieliv by mohlo trvať týždne aj po jeho znovu otvorení.

Trhy čakajú na rozhodnutie Federálneho rezervného systému

Pozornosť investorov sa teraz sústreďuje na rozhodnutie Federálneho rezervného systému o menovej politike, ktoré má byť oznámené v stredu.

Očakáva sa, že americká centrálna banka ponechá úrokové sadzby nezmenené v rozmedzí 3,50 % – 3,75 %, zatiaľ čo investori pozorne sledujú komentáre predsedu Federálneho rezervného systému Kevina Warsha týkajúce sa inflácie, nezamestnanosti a hospodárskeho výhľadu.

„Všetky oči sa upierajú na Warshovu tlačovú konferenciu, usmernenia a prognózy pre trhy,“ povedal Thomas Hayes, predseda spoločnosti Great Hill Capital.

Dodal: „Ale keďže sa zdá, že dohoda medzi USA a Iránom je takmer dokončená, dáva mu to viac priestoru na vyvážený tón.“

Hayes tiež poznamenal, že trhy často zažívajú zvýšenú volatilitu počas prvého roka nového predsedu Federálneho rezervného systému.

Inflácia zostáva o viac ako jeden percentuálny bod nad 2 % cieľovou úrovňou Fedu, čo robí z Warshovho hodnotenia inflačných trendov a načasovania akéhokoľvek zmiernenia kľúčový faktor pre budúcu menovú politiku.

Podľa nástroja CME FedWatch obchodníci v súčasnosti pripisujú 42 % pravdepodobnosť zvýšenia sadzieb o 25 bázických bodov v decembri, zatiaľ čo trhy nepočítajú so žiadnym znížením sadzieb pred polovicou roka 2027.

Do 9:42 ET vzrástol priemyselný index Dow Jones o 360,77 bodu, čiže 0,70 %, na 52 031,80. Index S&P 500 vzrástol o 0,10 % na 7 561,78, zatiaľ čo index Nasdaq Composite vzrástol o 0,13 % na 26 719,01.

Index S&P 500 sa tiež priblížil k rekordným maximám dosiahnutým začiatkom júna po predchádzajúcom poklese spôsobenom obavami zo zvýšených cien technologických akcií a konfliktu medzi USA a Iránom.

Spomedzi jednotlivých akcií spoločnosť Qualcomm získala 3,6 % po tom, čo správa naznačila, že spoločnosť rokuje o akvizícii výrobcu čipov pre umelú inteligenciu Tenstorrent za 8 až 10 miliárd dolárov.

Akcie spoločnosti Robinhood vzrástli o 1,1 % po tom, čo obchodná platforma oznámila plány na zníženie počtu zamestnancov na plný úväzok o 10 % a zrušenie zostávajúcich otvorených pozícií.

Šírka trhu zostala pozitívna, pričom rastúce akcie prevyšovali klesajúce v pomere 2,19:1 na newyorskej burze a 1,39:1 na Nasdaqu.

Index S&P 500 zaznamenal 12 nových 52-týždňových maxím a žiadne nové minimá, zatiaľ čo index Nasdaq Composite zaznamenal 46 nových maxím oproti 31 novým minimám.

Ceny hliníka klesli na najnižšiu úroveň za viac ako dva mesiace po tom, čo dočasná dohoda medzi Spojenými štátmi a Iránom vydláždila cestu pre obnovenie dodávok kovu cez Hormuzský prieliv.

Cena tohto široko používaného ľahkého priemyselného kovu na Londýnskej burze kovov klesla o 4,4 % a uzavrela na úrovni 3 379,50 USD za metrickú tonu, čo je najnižšia úroveň od 27. marca.

Dohoda s Iránom

Spojené štáty a Irán dosiahli predbežnú dohodu o znovuotvorení Hormuzského prielivu spolu s očakávaným formálnym podpisom dohody v piatok, hoci konečné detaily sú stále predmetom rokovaní.

Konflikt s Iránom spôsobil značné narušenie dodávok hliníka po tom, čo raketové útoky zasiahli huty na kovospracujúci priemysel na celom Blízkom východe, zatiaľ čo uzavretie strategickej vodnej cesty narušilo toky surovín a zásielky kovov na svetové trhy.

Výrobcovia sa obrátili na alternatívne logistické riešenia, aby udržali prevádzku, ale konflikt spôsobil, že toto odvetvie čelilo značnému deficitu dodávok.

„Ceny hliníka sa v blízkej budúcnosti zdajú byť zraniteľné, keďže riziká týkajúce sa ponuky miznú, zatiaľ čo obavy týkajúce sa dopytu pretrvávajú,“ uviedli v poznámke analytici Bank of America na čele s Michaelom Widmerom.

Dodali, že produkcia na Blízkom východe, ktorá predstavuje približne 10 % celosvetovej ponuky, v apríli medziročne klesla o 35 %, hoci časť tejto straty by mohla byť kompenzovaná vyššou produkciou z Číny, najväčšieho svetového producenta hliníka.

Dodatočný tlak na ceny

Analytici banky poukázali aj na ďalšie negatívne faktory vrátane možného uvoľnenia zásob hliníka z Blízkeho východu, ak sa Hormuzský prieliv znovu otvorí, ako aj na rastúcu ponuku z taviarní v Indonézii.

Americký prezident Donald Trump v nedeľu vyhlásil, že povoľuje znovuotvorenie Hormuzského prielivu „bez tranzitných poplatkov“.

Iránska tlačová agentúra Fars však s odvolaním sa na informovaný zdroj informovala, že Irán povolí voľný prechod cez prieliv iba na 60 dní.

Majitelia lodí však uviedli, že pred posúdením, či sa môže komerčná plavba bezpečne obnoviť, potrebujú viac podrobností, zatiaľ čo niektorí analytici sa domnievajú, že hliníkársky priemysel bude mať naďalej problémy s obnovou vyčerpaných zásob v dôsledku pretrvávajúcich obmedzení dodávok.

Čína od začiatku konfliktu zvýšila export, ale výrobcovia teraz čelia vládou zavedeným obmedzeniam výroby.

Výrobcovia tiež znižujú zásoby držané v burzových skladoch a súkromných skladovacích zariadeniach a tieto zásoby budú pravdepodobne naďalej klesať, pokiaľ zostanú toky z Blízkeho východu obmedzené, uviedol Gregory Shearer, vedúci výskumu základných a drahých kovov v JPMorgan Chase.

„Ak sa úžina znovu otvorí, mohli by sme zaznamenať prudký pokles cien, pretože hliník je úzko spätý s energetickými trhmi,“ povedal Shearer.

„Stále sa však domnievame, že trh čelí výraznému nedostatku ponuky. Kľúčovou otázkou je, ako dlho bude trvať, kým sa vyčerpajú neviditeľné zásoby, kým sa začnú znižovať viditeľné zásoby,“ dodal.

Bitcoin sa v pondelok zotavil a prekročil hranicu 67 000 dolárov, keďže sa zlepšila nálada investorov a na trhoch s kryptomenami sa posilnil chuť riskovať po správach o predbežnej dohode medzi Spojenými štátmi a Iránom.

Najväčšia kryptomena na svete vzrástla o 5 % a obchodovala sa nad 67 000 USD, pričom sa zotavila z prudkých strát, ktoré utrpela v posledných týždňoch, keďže investori pozitívne reagovali na signály, že geopolitické napätie na Blízkom východe by sa mohlo zmierniť.

Spojené štáty a Irán dosiahli predbežnú dohodu, ktorá by mala nadobudnúť platnosť v piatok.

Americký prezident Donald Trump uviedol, že dohoda bude zahŕňať zrušenie námornej blokády iránskych prístavov a znovu otvorenie Hormuzského prielivu, jednej z najdôležitejších trás prepravy energie na svete.

Úplné znenie dohody ešte nebolo zverejnené.

Správy tiež naznačovali, že dohoda o prímerí dosiahnutá začiatkom tohto roka bude predĺžená o ďalších 60 dní, čo poskytne obom stranám viac času na pokračovanie v rokovaniach o iránskom jadrovom programe.

Iránska Najvyššia rada národnej bezpečnosti zároveň uviedla, že americká námorná blokáda bude okamžite zrušená a že sa očakáva, že nepriateľské akcie na viacerých frontoch vrátane Libanonu zastavia.

Spoločnosť Strategy naďalej zvyšuje svoje podiely v bitcoinoch

V samostatnom vývoji spoločnosť Strategy pokračovala v rozširovaní svojich investícií do bitcoinov.

Spoločnosť zverejnila, že medzi 8. a 14. júnom nakúpila približne 1 587 bitcoinov za približne 100 miliónov dolárov, pričom priemerná nákupná cena bola 63 024 dolárov za mincu.

Nákupy boli financované predajom 1,73 milióna akcií triedy A v rámci programu ponuky akcií na trhu, čím sa vygeneroval čistý výnos približne 209 miliónov dolárov.

Po poslednom nákupe sa celková držaná bitcoinová zásoba spoločnosti Strategy zvýšila na 846 842 mincí.

Spoločnosť uviedla, že celková cena týchto držaní bola približne 64,07 miliardy dolárov s priemernou nákupnou cenou 75 656 dolárov za bitcoin.

Spoločnosť Strategy tiež vykázala k 14. júnu hotovostné rezervy vo výške približne 1,1 miliardy dolárov.