Ceny ropy počas pondelkového obchodovania prudko vzrástli približne o 5 % uprostred obáv z prerušenia prímeria medzi USA a Iránom po tom, čo Washington zaistil iránsku nákladnú loď, zatiaľ čo plavba cez Hormuzský prieliv zostala takmer zastavená.

Kontrakty na ropu Brent vzrástli o 4,37 USD, čiže 4,8 %, na 94,75 USD za barel do 11:48 GMT, zatiaľ čo cena americkej ropy West Texas Intermediate (WTI) vzrástla o 4,76 USD, čiže 5,7 %, na 88,61 USD za barel.

Obe zmluvy v piatok klesli o 9 % – čo bol ich najväčší denný pokles od 18. apríla – po tom, čo Irán oznámil, že plavba všetkých obchodných plavidiel cez Hormuzský prieliv je otvorená do konca prímeria.

Americký prezident Donald Trump zároveň vyhlásil, že Irán súhlasil s tým, že opäť neuzavrie prieliv, vodnú cestu, ktorou pred vypuknutím vojny pred takmer dvoma mesiacmi pretekala približne pätina svetových dodávok ropy.

Jun Guo, analytik spoločnosti Sparta Commodities, povedal: „Len 24 hodín od oznámenia o „úplnom otvorení“ v piatok sa tankery už ocitli pod paľbou iránskych revolučných gárd.“

Dodala: „Základné ukazovatele trhu sa zhoršujú, keďže 10 až 11 miliónov barelov ropy denne zostáva bez ponuky,“ s odkazom na straty produkcie.

Spojené štáty v nedeľu vyhlásili, že zadržali iránsku nákladnú loď, ktorá sa pokúsila prelomiť blokádu, zatiaľ čo Irán oznámil odvetné opatrenia, čo zvýšilo obavy z obnovenia nepriateľských akcií.

Teherán tiež oznámil, že sa nezúčastní druhého kola rokovaní, ktoré Spojené štáty dúfali začať pred uplynutím dvojtýždňového prímeria tento týždeň.

Bjarne Schieldrop, analytik spoločnosti SEB Research, povedal: „Finančné trhy obchodujú na základe vyjednávania, zlepšovania a riešenia, zatiaľ čo fyzický trh sa deň čo deň zhoršuje.“

Dodal: „Fyzické toky ropy zostávajú obmedzené kvôli prerušeniu dodávok, dlhším časom plavby a vysokým nákladom na dopravu a poistenie.“

Údaje o lodnej doprave ukázali, že námorná doprava cez Hormuzský prieliv v pondelok takmer nehybne stála, pričom za posledných 12 hodín boli zaznamenané iba tri tranzity.

Podľa údajov spoločnosti Kpler prešlo v sobotu cez prieliv viac ako 20 plavidiel, ktoré prepravovali ropu, skvapalnený ropný plyn (LPG), kovy a hnojivá – čo je najvyšší počet plavidiel, ktoré prešli cez prieliv od 1. marca.

V inom kontexte Čína skôr znižuje vývoz rafinovaných palív, než aby ho zakázala, keďže krajiny ako Malajzia a Austrália naďalej prijímajú dodávky, a to aj po tom, čo Peking podľa údajov o lodnej doprave a obchodníkov predĺžil obmedzenia zavedené minulý mesiac do apríla.

Americký dolár v pondelok vzrástol na týždenné maximá voči hlavným menám, no neskôr znížil časť ziskov, keďže obnovené napätie medzi USA a Iránom a slabnúce nádeje na mierovú dohodu na Blízkom východe prinútili investorov uprednostňovať bezpečné aktíva.

Spojené štáty v nedeľu vyhlásili, že zadržali iránsku nákladnú loď, ktorá sa pokúsila prelomiť blokádu, zatiaľ čo Irán oznámil odvetné opatrenia, čo vyvolalo obavy z obnovenia nepriateľských akcií.

Teherán tiež oznámil, že sa nezúčastní druhého kola rokovaní, ktoré USA dúfali začať pred uplynutím dvojtýždňového prímeria s Iránom v utorok.

Charu Chanana, vedúci investičnej stratégie v spoločnosti Saxo, povedal:

„Víkendová eskalácia oživuje geopolitickú rizikovú prémiu práve v čase, keď trhy začali zohľadňovať mierové zisky,“ dodal, že rast cien ropy „nie je len príbehom o energii, ale aj príbehom o raste a úrokových sadzbách“.

V poslednom obchodovaní euro kleslo o 0,05 % na 1,1754 USD po tom, čo na začiatku obchodovania dosiahlo týždenné minimum 1,1729 USD, zatiaľ čo britská libra klesla o 0,15 % na 1,3497 USD. Austrálsky dolár, ktorý je citlivý na riziko, tiež klesol o 0,3 % na 0,7145 USD.

Dolárový index, ktorý meria hodnotu americkej meny voči košu šiestich menových párov, vzrástol na týždenné maximum 98,47, než klesol na 98,34.

Index zostáva v apríli o 1,55 % nižšie po tom, čo v marci vzrástol o 2,3 %, a to v dôsledku dopytu po bezpečných investíciách po vypuknutí vojny.

Analytici poznamenali, že relatívne obmedzené pohyby na menovom trhu, pričom dolár oslabil z niektorých svojich počiatočných ziskov, naznačujú určitý zostávajúci optimizmus, že riešenie je stále možné napriek víkendovým neúspechom.

Chris Weston, vedúci výskumu v Pepperstone, povedal:

„Hoci sa trhový tón na začiatku týždňa prikláňa k averzii k riziku, doterajšie pohyby sa zdajú byť usporiadané a nenaznačujú veľký šok z volatility.“

Dodal: „Účastníci trhu si uvedomujú, že cesta k formálnej dohode nebude lineárna a bude naďalej podliehať náhlym zmenám, takže zmena nálady by nebola úplne prekvapujúca.“

Trhy sa zameriavajú na Hormuzský prieliv

Vojna vstúpila do svojho ôsmeho týždňa a spôsobila najvážnejší šok v dodávkach energie v histórii, čo viedlo k rastúcim cenám ropy v dôsledku faktického uzavretia Hormuzského prielivu, cez ktorý zvyčajne prechádza približne pätina svetových dodávok ropy.

Spojené štáty naďalej uvalujú blokádu na iránske prístavy, zatiaľ čo Irán zrušil a potom znovu zaviedol blokádu námornej dopravy cez túto životne dôležitú vodnú cestu.

To viedlo v pondelok k oživeniu cien ropy, pričom kontrakty na ropu Brent vzrástli o viac ako 6 % na 95,92 USD za barel, zatiaľ čo cena americkej ropy West Texas Intermediate (WTI) vzrástla na 89,29 USD za barel, čo predstavuje nárast o 6,5 %.

Nick Twidale, hlavný trhový stratég spoločnosti ATFX Global v Sydney, povedal:

„Hormuzský prieliv zostáva pre mnohých základným faktorom a nádeje na to, že USA a Irán zasadnú za rokovací stôl pred vypršaním prímeria, sa teraz zdajú byť vzdialené.“

Dodal: „Zatiaľ verím, že v nasledujúcich obchodných sedeniach uvidíme ďalší pokles rizikových aktív.“

Japonský jen pod tlakom

Japonský jen klesol na 158,96 za dolár, hoci zostáva pod kritickou úrovňou 160, ktorá by podľa obchodníkov mohla prinútiť úrady zasiahnuť na podporu meny.

Ceny striebra v pondelok na európskom trhu klesli o viac ako 2,5 % a vzdialili sa od päťtýždňových maxím v dôsledku aktívnej korekcie a realizácie ziskov, ako aj tlaku z rastúceho amerického dolára, ktorý je podporovaný obnoveným geopolitickým napätím na Blízkom východe.

Zaistenie iránskej nákladnej lode americkým námorníctvom vystupňovalo napätie medzi Spojenými štátmi a Iránom ohľadom kontroly nad Hormuzským prielivom, zatiaľ čo Teherán naďalej odmieta účasť na novom kole rokovaní naplánovaných na neskorší večer v Pakistane.

Prehľad cien

- Ceny striebra dnes: Ceny striebra klesli o 2,65 % na 78,65 USD z otváracej úrovne 80,78 USD, ktorá zároveň znamenala denné maximum.

- Po piatkovom vyrovnaní cien dosiahli ceny striebra nárast o 0,3 %, čo predstavuje prvý nárast za tri dni a dosiahlo päťtýždňové maximum 83,06 USD za uncu po oznámení Iránu o otvorení Hormuzského prielivu.

- Minulý týždeň cena striebra prudko vzrástla o 6,4 %, čo je už štvrtý týždenný rast v rade, podporený prímerím v Iráne a zlepšenou náladou na trhu.

Americký dolár

Dolárový index v pondelok vzrástol o 0,15 %, čím si udržal svoje zisky už tretíkrát za sebou a dosiahol najvyššiu úroveň za takmer týždeň. To odráža pokračujúci rast americkej meny voči košu svetových mien.

Rast je spôsobený obnoveným nákupom amerického dolára ako bezpečných investícií uprostred eskalácie napätia medzi USA a Iránom a klesajúcich vyhliadok na mierovú dohodu na Blízkom východe.

Charu Chanana, vedúci investičnej stratégie v Saxo poznamenal, že víkendová eskalácia oživila geopolitickú rizikovú prémiu práve v čase, keď trhy začali zohľadňovať potenciálne mierové zisky.

Aktualizácie o iránskej vojne

Iránske námorníctvo oznámilo opätovné uzavretie Hormuzského prielivu od soboty popoludní, kým nebude zrušená blokáda USA voči iránskym plavidlám.

- Americký prezident Donald Trump vyhlásil, že americké námorníctvo zachytilo v Ománskom zálive nákladnú loď „Tosca“ plaviacu sa pod iránskou vlajkou.

Teherán označil útok na loď za „čin námorného pirátstva“ a flagrantné porušenie dohody o prímerí a sľúbil odvetu.

- Zatiaľ čo sa Islamabad pripravuje na dnešné usporiadanie druhého kola mierových rokovaní, Irán sa doteraz odmieta zúčastniť.

- Medzinárodné a regionálne strany vyvíjajú tlak na Teherán, aby sa zapojil do rozhovorov pred uplynutím dvojtýždňového prímeria zajtra, teda v utorok.

Globálne ceny ropy

Globálne ceny ropy v pondelok prudko vzrástli o viac ako 5 %, čím sa výrazne zotavili zo štvortýždňových miním, keďže po opätovnom uzavretí Hormuzského prielivu sa opäť objavili obavy z prerušenia dodávok z Arabského zálivu.

Rastúce ceny ropy obnovujú obavy z urýchľovania inflácie, čo by mohlo prinútiť globálne centrálne banky v blízkej budúcnosti zvýšiť úrokové sadzby – čo je prudký posun od predvojnových očakávaní znižovania sadzieb alebo ich dlhšieho pozastavenia.

Úrokové sadzby v USA

- Podľa nástroja FedWatch skupiny CME: pravdepodobnosť ponechania amerických úrokových sadzieb na aprílovom zasadnutí sa v súčasnosti odhaduje na 99 %, zatiaľ čo pravdepodobnosť zvýšenia o 25 bázických bodov je 1 %.

- Investori pozorne sledujú nadchádzajúce ekonomické údaje z USA, aby prehodnotili tieto očakávania.

Ceny zlata v pondelok na začiatku obchodovania v týždni na európskom trhu stratili takmer 2 %, čím sa znížili zo štvortýždňového maxima v dôsledku aktívnej korekcie a realizácie ziskov v kombinácii s tlakom rastúceho amerického dolára na devízovom trhu.

Zaistenie iránskej nákladnej lode americkým námorníctvom viedlo k eskalácii napätia medzi Spojenými štátmi a Iránom o kontrolu nad Hormuzským prielivom, pričom Teherán naďalej odmieta účasť na novom kole rokovaní, ktoré sa má konať neskôr dnes v Pakistane.

Prehľad cien

- Ceny zlata dnes: Ceny zlata klesli približne o 2,0 % na 4 737,15 USD z otváracej úrovne 4 829,31 USD a zaznamenali maximum 4 829,31 USD.

- Po uzávierke cien v piatok dosiahli ceny zlata nárast o 0,85 %, čo predstavuje prvý nárast za tri dni a dosiahlo štvortýždňové maximum 4 890,78 USD za uncu po tom, čo Irán oznámil otvorenie Hormuzského prielivu pre globálnu plavbu.

- Minulý týždeň dosiahol drahý kov „zlato“ nárast o 1,7 %, čo predstavuje štvrtý týždenný zisk v rade, a to vďaka prímeriu v Iráne a zlepšeniu nálady na trhu.

Americký dolár

Dolárový index v pondelok vzrástol o 0,15 %, čím si udržal zisky už tretíkrát za sebou a dosiahol najvyššiu úroveň za takmer týždeň, čo odráža pokračujúci rast americkej meny voči košu svetových mien.

Tento nárast prichádza uprostred obnoveného nákupu amerického dolára ako bezpečného prístavu, vzhľadom na stupňujúce sa napätie medzi Spojenými štátmi a Iránom a slabnúce šance na dosiahnutie mierovej dohody na Blízkom východe.

Charu Chanana, vedúci investičnej stratégie v spoločnosti Saxo, uviedol: „Víkendová eskalácia oživila geopolitickú rizikovú prémiu práve v čase, keď trhy začali zohľadňovať zisky z mieru.“

Aktualizácie o iránskej vojne

Iránske námorníctvo oznámilo opätovné uzavretie Hormuzského prielivu od soboty popoludní, kým nebude zrušená blokáda USA voči iránskym lodiam.

- Americký prezident Donald Trump vyhlásil, že americké námorníctvo zachytilo v Ománskom zálive nákladnú loď „Tosca“ plaviacu sa pod iránskou vlajkou.

Teherán považoval útok na loď za „akt námorného pirátstva“ a flagrantné porušenie dohody o prímerí a sľúbil, že na túto eskaláciu zareaguje.

- Zatiaľ čo pakistanské hlavné mesto Islamabad sa pripravuje na usporiadanie druhého kola mierových rokovaní neskôr dnes, Irán sa na tomto kole zatiaľ odmieta zúčastniť.

- Niekoľko medzinárodných a regionálnych strán vyvíja tlak na Teherán, aby sa zúčastnil mierových rokovaní pred vypršaním dvojtýždňovej dohody o prímerí zajtra, v utorok.

Globálne ceny ropy

Globálne ceny ropy v pondelok vzrástli o viac ako 5 % v rámci silného oživenia zo štvortýždňového minima, a to uprostred obnovených obáv z prerušenia dodávok z oblasti Arabského zálivu, najmä po opätovnom uzavretí Hormuzského prielivu pre ropné tankery.

Rast globálnych cien ropy nepochybne obnovuje obavy zo zrýchľovania inflácie, čo môže v blízkej budúcnosti prinútiť globálne centrálne banky zvýšiť úrokové sadzby – čo je prudký posun od predvojnových očakávaní o znížení alebo dlhodobom udržaní sadzieb na stabilnej úrovni.

Úrokové sadzby v USA

- Podľa nástroja FedWatch skupiny CME: oceňovanie pravdepodobností ponechania amerických úrokových sadzieb na aprílovom zasadnutí je v súčasnosti stabilné na úrovni 99 % a oceňovanie pravdepodobností zvýšenia úrokových sadzieb o približne 25 bázických bodov je na úrovni 1 %.

- Aby investori mohli prehodnotiť tieto pravdepodobnosti, pozorne sledujú zverejnenie ďalších ekonomických údajov zo Spojených štátov.

Očakávania výkonnosti zlata

Trhový stratég Ilya Spivak povedal: Ceny zlata dnes klesli po tom, čo sa zdalo, že sa rúca prímerie medzi USA a Iránom, ktoré trhy oslavovali minulý týždeň.

Christopher Wong, stratég v banke OCBC, uviedol: „Medzitým stále očakávame, že trend obchodovania so zlatom bude ovplyvnený všeobecným sentimentom voči riziku, a to vo veľkej miere závisí od výsledkov rozhovorov o prímerí.“

Fond SPDR

Zásoby zlata v SPDR Gold Trust, najväčšom svetovom burzovo obchodovanom fonde krytom zlatom, sa v piatok zvýšili o približne 7,71 metrických ton, čo predstavuje štvrtý po sebe idúci denný nárast a celkovo dosiahli 1 060,62 metrických ton, čo je najvyššia úroveň od 19. marca.