Väčšina kryptomien počas piatkového obchodovania klesla, a to aj napriek zlepšenej ochote riskovať na trhoch po oznámení obchodných dohôd medzi Spojenými štátmi a ich partnermi.

Toto sa deje uprostred optimizmu ohľadom pokroku v obchodných rokovaniach medzi USA a Európskou úniou, keďže Európska komisia oznámila, že dosiahnutie dohody so Spojenými štátmi je teraz na dosah ruky, po tom, čo Washington začiatkom tohto týždňa oznámil obchodnú dohodu s Japonskom.

Pokiaľ ide o firemné zisky, údaje od FactSet ukázali, že 82 % spoločností kótovaných v indexe S&P 500, ktoré doteraz zverejnili svoje výsledky, prekonalo očakávania Wall Street, vrátane spoločnosti Alphabet, ktorá oznámila štvrťročné zisky, ktoré prekonali odhady.

Americký prezident Donald Trump v piatok vyhlásil, že mal dobré stretnutie s predsedom Federálneho rezervného systému Jeromeom Powellom a odišiel s dojmom, že šéf centrálnej banky by mohol byť pripravený znížiť úrokové sadzby.

Trump včera navštívil Fed vo Washingtone, kde si prezrel rekonštrukčné práce v dvoch budovách v sídle banky.

Trump využil príležitosť a obnovil svoju verejnú výzvu Powellovi, aby okamžite znížil úrokové sadzby. Prezident v piatok novinárom povedal: „Mali sme veľmi dobré stretnutie... Myslím, že to bolo veľmi dobré stretnutie o úrokových sadzbách.“

Dodal: „[Powell] mi povedal: ‚Gratulujem, ekonomika sa má veľmi dobre,‘ a z toho som pochopil, že na základe tohto rozhovoru môže začať odporúčať zníženie sadzieb.“

Ethereum

Pokiaľ ide o obchodovanie, Ethereum klesol o 2,5 % na 3 643,7 USD o 21:08 GMT na CoinMarketCap, hoci digitálna mena zaznamenala týždenný zisk 3,5 %.

Predseda Federálneho rezervného systému Jerome Powell povedal viacerým poradcom a spojencom, že neexistuje žiadna šanca, že ustúpi výzvam prezidenta Donalda Trumpa na odstúpenie a zdôraznil svoje odhodlanie znášať mesiace bezprecedentných útokov zo strany prezidenta kvôli jeho odmietnutiu znížiť úrokové sadzby.

Powell v súkromných rozhovoroch povedal, že zotrvanie vo funkcii nie je len osobnou voľbou, ale obranou inštitucionálnej nezávislosti Federálneho rezervného systému, podľa ľudí oboznámených s týmito diskusiami. Verí, že rezignácia teraz by podkopala dlhoročnú tradíciu politického nezasahovania do centrálneho bankovníctva.

Republikánsky senátor Mike Rounds z Južnej Dakoty, ktorý s Powellom osobne hovoril o tejto otázke, povedal: „Pevne verí, že je jeho zodpovednosťou zachovať túto nezávislosť. Spýtal som sa ho a on povedal nie, pretože odstúpenie by oslabilo nezávislosť Fedu.“

Powellovo trvanie na tom, aby si odsedel celé funkčné obdobie do mája 2026, znamená, že zostáva terčom útokov Bieleho domu zameraných na tlak na Fed, aby znížil sadzby. Táto koordinovaná kampaň intenzívne skúmala tradičné rozhodnutia Fedu a vyvolala nové obavy z ekonomických dôsledkov politického zasahovania do menovej politiky.

Powell, známy ako pokojný ekonóm zameraný na dáta, ktorý pôsobil za prezidenta Georgea H. W. Busha, si udržal povesť nestranného človeka. Jeho odstup od každodennej politiky a mierne konzervatívne sklony mu pomohli získať podporu oboch strán Senátu, keď ho Trump v roku 2017 vymenoval.

Pragmatický prístup, ktorý kedysi Trumpa priťahoval, sa však teraz stal zdrojom frustrácie. Trump opakovane vyjadril sklamanie nad Powellovým odmietnutím dbať na jeho výzvy na zníženie sadzieb a nepokúsil sa ho získať osobne.

Začiatkom tohto mesiaca Trump povedal: „Myslím si, že je hrozný. Rozprávať sa s ním je ako hovoriť so stoličkou. Nemá žiadnu osobnosť.“

Skočiť alebo variť

Trump v poslednom čase stupňoval svoje útoky, otvorene si želá Powellovu rezignáciu a obviňuje ho zo sabotovania svojho prezidentského úradu. Powella nazval „hlúpym“, „bláznom“ a „jedným z najhorších vymenovaní, aké kedy urobil“.

Trumpovi poradcovia a spojenci sa k tejto kritike pridali a šírili nepodložené fámy o Powellovej bezprostrednej rezignácii. Biely dom sa nedávno zameral na projekt rekonštrukcie Fedu v hodnote 2,5 miliardy dolárov, spustil rozpočtové vyšetrovania a naznačil, že by to mohlo slúžiť ako dôvod na odvolanie.

Vo štvrtok Trump navštívil sídlo Fedu, aby si prezrel rekonštrukcie, a osobne ho sprevádzal Powell. Počas prehliadky Trump opäť naliehal na zníženie sadzieb, dokonca Powella potľapkal po pleci a zavtipkoval: „Bol by som veľmi rád, keby si znížil sadzby.“

Trump neskôr povedal: „Chcem len jednu vec: Úrokové sadzby musia klesnúť.“

Napriek ostrej kritike Trump potvrdil, že neplánuje Powella odvolať, a to po varovaniach poradcov, že takýto krok by mohol otriasť finančnými trhmi a vyvolať hospodársku krízu.

Trumpovi poradcovia sa však snažia Powellovo pôsobenie „čo najviac znepríjemniť“ v nádeji, že poškodia jeho dôveryhodnosť alebo ho vynútia k rezignácii.

Trumpovi spojenci vnímajú rekonštrukciu Fedu ako tlakový bod a prirovnávajú náklady k „každodennému americkému problému s kúpou bývania“ – kríze, ktorú by podľa nich zníženie sadzieb mohlo pomôcť zmierniť.

Jeden Trumpov poradca povedal: „Každý deň, ktorý Jerome Powell strávi vo Washingtone, je pre prezidenta darom.“ Prirovnal tlak k metafore variacej sa žaby a dodal: „Buď Powell skočí, alebo sa uvarí.“

Hovorca Fedu sa k správe odmietol vyjadriť, odvolal sa len na Powellove predchádzajúce vyhlásenia, v ktorých sa zaviazal, že si odsedí celé svoje funkčné obdobie.

Zostať profesionálny

Napriek tlaku Powell svojim dôverníkom povedal, že sa sústredí výlučne na svoju prácu a ignoruje politickú drámu.

Počas Trumpovej návštevy sa zdalo, že interakcia na chvíľu zmiernila napätie a Trump stretnutie označil za „veľmi produktívne“.

Trump neskôr dodal: „Nechcem byť jedným z tých, ktorí sa sťažujú až po tom, čo sa to stalo. Vymklo sa to spod kontroly a to sa stáva.“

Pokoj však môže byť krátkodobý, keďže sa očakáva, že Fed ponechá úrokové sadzby nezmenené budúci týždeň, čo by mohlo oddialiť akékoľvek zmeny politiky až do jesene – krok, ktorý pravdepodobne rozruší Trumpa, ktorý sa pred nadchádzajúcimi voľbami v polovici volebného obdobia snaží o ekonomické stimuly.

Powell však naďalej trvá na tom, že rozhodnutia Fedu by mali byť založené výlučne na ekonomických úvahách, bez politického vplyvu.

Bill English, profesor ekonómie na Yale a bývalý riaditeľ pre menové záležitosti Fedu, povedal: „Najlepšou obranou Fedu je prijímanie správnych rozhodnutí v oblasti menovej politiky.“

„Je mi s ním ľúto, ale to najlepšie, čo teraz môže urobiť, je vytrvať a dobre si robiť svoju prácu,“ dodal.

Demokrati sa zhromažďujú okolo Powella

Mimo Trumpovho pôsobenia si Powell získal obnovenú podporu od demokratov – dokonca aj od tých, ktorí ho kedysi kritizovali za zvýšenie sadzieb za prezidenta Bidena v boji proti inflácii.

Zatiaľ čo toto zvyšovanie sadzieb predtým vyvolávalo obavy medzi predstaviteľmi Bieleho domu a demokratov z vyvolania recesie, bývalí predstavitelia teraz Powella obhajujú a obávajú sa následkov náhlej rezignácie.

Jared Bernstein, bývalý šéf Bidenovej Rady ekonomických poradcov, povedal: „Uprednostňuje záujmy inštitúcie pred svojimi vlastnými. Keby som mal 72 rokov a prezident ma každý deň urážal, odchod do dôchodku by bol lákavý. Ale verím, že Powell sa skutočne považuje za ochrancu inštitúcie.“

Niektorí republikáni tiež naliehali na Biely dom, aby zastavil svoje útoky, pričom tvrdili, že znížený politický tlak by zefektívnil akékoľvek budúce znižovanie sadzieb a znížil ich kontroverziu.

Senátor Rounds povedal: „Väčšina senátorov chápe dynamiku trhu a to, aké škodlivé by bolo, keby existovali náznaky, že Fed je nútený.“ „Powell je na správnom mieste. Je to ťažká pozícia, ale rešpektujem ho za to, že si stojí pevne.“

Americké akciové indexy počas piatkového obchodovania vzrástli a priblížili sa k rekordným maximám, keďže firemné zisky naďalej prichádzali.

Akcie spoločnosti Intel klesli o viac ako 9 %, keďže investori zhodnotili vyjadrenia generálneho riaditeľa Pata Gelsingera týkajúce sa plánov spoločnosti obmedziť výrobu čipov tretími stranami.

Údaje od FactSet ukázali, že 82 % spoločností kótovaných na indexe S&P 500, ktoré doteraz vykázali svoje zisky, prekonalo očakávania Wall Street, vrátane spoločnosti Alphabet, ktorá vykázala štvrťročné zisky, ktoré prekonali odhady.

Počas obchodovania sa priemyselný index Dow Jones k 16:43 GMT zvýšil o 0,1 % (čo zodpovedá 50 bodom) na 44 744 bodov, zatiaľ čo širší index S&P 500 sa zvýšil o 0,2 % (čo zodpovedá 14 bodom) na 6 377 bodov a kompozitný index Nasdaq sa zvýšil o 0,2 % (čo zodpovedá 48 bodom) na 21 105 bodov.

Americké futures na meď sa v piatok spomalili z rekordných maxím, pod tlakom silnejúceho dolára voči väčšine hlavných mien. Pokles prichádza len týždeň pred plánovaným zavedením amerických ciel na dovoz medi, pričom cenový rozdiel medzi americkými a globálnymi referenčnými cenami sa ďalej prehlbuje.

Vo štvrtok najaktívnejšie obchodované septembrové kontrakty na meď na americkej burze COMEX vzrástli o 1,2 % na 5,888 USD za libru po tom, čo dosiahli rekordné maximum 5,959 USD za libru.

Naproti tomu trojmesačná meď na Londýnskej burze kovov (LME) počas oficiálneho obchodovania klesla o 0,2 % na 9 910 USD za metrickú tonu.

Cenový rozdiel medzi meďou na burze COMEX a globálnym benchmarkom LME sa prehĺbil na 31 %, oproti 29 % v stredu.

Hoci tento rozdiel stále nedosahuje navrhovanú 50 % úroveň ciel, ktorú oznámil americký prezident Donald Trump, trhy pozorne sledujú potvrdenie dátumu implementácie 1. augusta a konečný zoznam medených výrobkov, na ktoré sa budú vzťahovať nové clá.

„Sme opatrní, pokiaľ ide o súčasný rastúci trend cien medi,“ povedala Eva Mantheyová, stratégka pre komodity v ING Bank. „Akékoľvek zmeny v Trumpovej colnej politike – ako sú výnimky alebo zníženie sadzieb – by mohli znížiť prémiu COMEX.“

Zásoby medi na burze COMEX za posledné štyri mesiace vzrástli o 163 %, hoci tempo prílevu sa v poslednom čase spomalilo.

Manthey dodal, že tento trend bude pravdepodobne pokračovať, čo by mohlo zlepšiť dostupnosť medi mimo USA a udržať tlak na pokles na globálnych trhoch.

Okrem hroziacim americkým clám stanoveným na 1. augusta sa trh s kovmi zameriava aj na nadchádzajúce obchodné rokovania medzi USA a Čínou vo Švédsku budúci týždeň, ako aj na prebiehajúce rokovania USA s ďalšími krajinami a vyšetrovania potenciálnych ciel na určité kritické kovy.

Medzitým index amerického dolára vzrástol k 16:27 GMT o 0,3 % na 97,7 bodu po tom, čo dosiahol maximum 97,9 a minimum 97,4.

Pokiaľ ide o obchodovanie, futures kontrakty na meď s dodaním v septembri na burze COMEX klesli do 16:21 GMT o 0,8 % na 5,75 USD za libru.