Euro v piatok v európskom obchodovaní kleslo voči košu svetových mien, čím si predĺžilo straty voči americkému doláru už druhý deň po sebe a obchodovalo sa blízko šesťtýždňových miním, keďže investori naďalej uprednostňovali americkú menu ako preferovanú alternatívnu bezpečnú investíciu a zároveň čakali na ďalší vývoj mierových rokovaní medzi Spojenými štátmi a Iránom.

Tento týždeň sa zvýšili ceny z dôvodu možnosti, že Európska centrálna banka na svojom júnovom zasadnutí zvýši úrokové sadzby, zatiaľ čo investori čakajú na ďalšie ekonomické údaje z eurozóny, aby mohli tieto očakávania prehodnotiť.

Prehľad cien

• Kurz eura dnes: Euro voči doláru kleslo o 0,1 % na 1,1605 USD z dnešnej otváracej úrovne 1,1617 USD, pričom dosiahlo relačné maximum na úrovni 1,1621 USD.

• Euro ukončilo štvrtkové obchodovanie so stratou menej ako 0,1 % voči doláru, čím obnovilo straty, ktoré sa predchádzajúci deň pozastavili počas pokusov o zotavenie zo šesťtýždňového minima na úrovni 1,1583 USD.

Americký dolár

Index amerického dolára v piatok vzrástol o 0,1 %, čím si udržal zisky už druhý deň po sebe blízko šesťtýždňových maxím, čo odráža pokračujúci pozitívny výkon americkej meny voči košu svetových mien.

Okrem podpory z nedávneho širokého nárastu výnosov dlhodobých amerických štátnych dlhopisov investori naďalej uprednostňujú americký dolár ako bezpečný prístav uprostred pozorného sledovania vývoja mierových rokovaní medzi Spojenými štátmi a Iránom.

Rozhovory medzi USA a Iránom

• Iránske tlačové agentúry: Konečná verzia dohody medzi USA a Iránom bola dosiahnutá prostredníctvom pakistanského sprostredkovania, pričom oficiálne oznámenie sa očakáva v priebehu najbližších hodín.

• Americký minister zahraničných vecí Marco Rubio povedal, že existujú „dobré signály“ týkajúce sa možnosti dosiahnutia mierovej dohody.

• Donald Trump: Spojené štáty sú v záverečnej fáze rokovaní s Iránom.

• Správy: Iránske zásoby uránu a kontrola nad Hormuzským prielivom zostávajú kľúčovými bodmi nezhôd medzi Washingtonom a Teheránom.

Európske úrokové sadzby

• Zdroje agentúre Reuters uviedli: Európska centrálna banka s vysokou pravdepodobnosťou zvýši úrokové sadzby v júni z dôvodu inflačných očakávaní, ktoré sa vyvíjajú smerom k nežiaducemu scenáru.

• Tento týždeň sa odhad pravdepodobnosti zvýšenia úrokových sadzieb Európskou centrálnou bankou o 25 bázických bodov na peňažnom trhu zvýšil zo 60 % na viac ako 70 %.

• Investori čakajú na ďalšie ekonomické údaje eurozóny o inflácii, nezamestnanosti a mzdách, aby mohli prehodnotiť tieto očakávania.

Japonský jen v piatok v ázijskom obchodovaní klesol voči košu hlavných a vedľajších mien, čím si predĺžil straty voči americkému doláru už druhý deň po sebe a priblížil sa k trojtýždňovému minimu. Zároveň smeruje k druhej týždennej strate po sebe, keďže investori naďalej uprednostňovali americký dolár ako preferovanú alternatívnu bezpečnú investíciu pred ďalším vývojom v mierových rozhovoroch medzi USA a Iránom.

Údaje zverejnené dnes v Tokiu ukázali, že japonská jadrová inflácia sa spomalila na najnižšiu úroveň za viac ako štyri roky, čím sa zmiernil inflačný tlak na tvorcov politík v Bank of Japan a znížili sa očakávania zvýšenia úrokových sadzieb v Japonsku v júni.

Prehľad cien

• Kurz japonského jenu dnes: Dolár voči jenu vzrástol približne o 0,15 % na 159,13 ¥ z dnešnej otváracej úrovne 158,93 ¥, pričom zaznamenal relačné minimum 158,87 ¥.

• Jen ukončil štvrtkové obchodovanie so stratou menej ako 0,1 % voči doláru a po zverejnení silných ekonomických údajov USA dosiahol najnižšiu úroveň za tri týždne na úrovni 159,34 ¥.

Týždenné obchodovanie

Počas tohto týždenného obchodovania, ktoré oficiálne končí dnešným vyrovnaním, japonský jen momentálne klesol voči americkému doláru o 0,25 %, čo je na ceste k druhej týždennej strate v rade.

Americký dolár

Index amerického dolára v piatok vzrástol o približne 0,1 %, čím si udržal zisky už druhú seansu po sebe blízko šesťtýždňových maxím, čo odráža pokračujúci pozitívny výkon americkej meny voči košu svetových mien.

Okrem podpory z nedávneho širokého nárastu výnosov dlhodobých amerických štátnych dlhopisov investori naďalej uprednostňujú americký dolár ako bezpečný prístav a zároveň pozorne sledujú vývoj mierových rokovaní medzi Spojenými štátmi a Iránom.

Rozhovory medzi USA a Iránom

• Iránske tlačové agentúry: Konečná verzia dohody medzi USA a Iránom bola dosiahnutá prostredníctvom pakistanského sprostredkovania, pričom oficiálne oznámenie sa očakáva v priebehu najbližších hodín.

• Americký minister zahraničných vecí Marco Rubio povedal, že existujú „dobré signály“ týkajúce sa možnosti dosiahnutia mierovej dohody.

• Správy: Iránske zásoby uránu a kontrola nad Hormuzským prielivom zostávajú medzi hlavnými bodmi nezhôd medzi Washingtonom a Teheránom.

Jadrová inflácia

Údaje zverejnené dnes v Tokiu ukázali, že japonský index spotrebiteľských cien v apríli medziročne vzrástol o 1,4 %, čo je najpomalšie tempo od marca 2022, a je pod očakávaniami trhu, ktoré predstavovali nárast o 1,7 % po náraste o 1,8 % v marci.

Tieto čísla jasne naznačujú zmiernenie inflačných tlakov na tvorcov politík v Bank of Japan, čím sa znižuje pravdepodobnosť zvýšenia úrokových sadzieb v Japonsku počas tohto roka.

Japonské úrokové sadzby

• V nadväznosti na vyššie uvedené údaje klesla cena za pravdepodobnosť, že Bank of Japan na svojom júnovom zasadnutí zvýši úrokové sadzby o štvrť percentuálneho bodu, z 85 % na 65 %.

• Investori teraz čakajú na ďalšie údaje o inflácii, nezamestnanosti a raste miezd v Japonsku, aby mohli tieto očakávania prehodnotiť.

Ceny ropy sa spomalili z štvrtkových maxím, keďže investori dúfajú, že Spojené štáty a Irán by mohli dosiahnuť dohodu, ktorá by zabránila návratu k vojne.

Cena americkej ropy do 13:30 východného času vzrástla o 16 centov na 98,42 USD za barel, zatiaľ čo globálna referenčná ropa Brent klesla o 31 centov na 104,71 USD za barel.

Ceny na začiatku obchodovania vzrástli o viac ako 3 % po tom, čo agentúra Reuters informovala, že iránsky najvyšší vodca ajatolláh Mojtába Chameneí vydal nariadenie nariaďujúce, aby obohatený urán zostal v Iráne.

Trhy vnímali Chameneího postoj ako potenciálnu komplikáciu rokovaní so Spojenými štátmi, najmä preto, že americký prezident Donald Trump opakovane vyhlásil, že demontáž iránskeho jadrového programu zostáva hlavným cieľom vojnového úsilia Washingtonu.

Trump začiatkom tohto týždňa vyhlásil, že zrušil bezprostredné letecké útoky proti Iránu, aby dal diplomacii viac času, a to na základe žiadostí spojencov USA v oblasti Perzského zálivu. Teherán a Washington od dosiahnutia krehkého prímeria minulý mesiac dosiahli len malý významný pokrok smerom k dohode.

Trump v stredu tiež varoval, že vojenské operácie by sa mohli obnoviť, ak Irán počas rokovaní neposkytne „stopercentne dobré odpovede“, hoci povedal, že je ochotný počkať ešte niekoľko dní, aby mohli rozhovory pokračovať.

V rozhovore pre novinárov na spoločnej základni Andrews v Marylande Trump v súvislosti s možnou vojenskou akciou USA povedal:

„Sme plne pripravení. Potrebujeme správne odpovede a musia to byť stopercentne dobré odpovede.“

Dodal: „Ak môžem zabrániť vojne tým, že počkám niekoľko dní, a ak môžem zachrániť životy tým, že počkám o niečo dlhšie, myslím si, že je to skvelá vec.“

Medzitým lodná doprava cez Hormuzský prieliv naďalej čelí vážnym narušeniam kvôli iránskej blokáde vodnej cesty, ktorá zostáva dôležitou trasou pre globálne dodávky ropy.

Medzinárodná energetická agentúra vo štvrtok varovala, že trh s ropou by sa toto leto mohol dostať do „červenej zóny“, ak sa Hormuzský prieliv znovu neotvorí. Výkonný riaditeľ Fatih Birol uviedol, že sa očakáva pokles globálnych zásob ropy v dôsledku rastu dopytu počas letnej cestovnej sezóny.

Ceny zlata vo štvrtok klesli o 1 % po tom, čo rastúce ceny ropy vyvolali obavy z inflácie, posilnili stávky na vyššie úrokové sadzby v USA a zvýšili výnosy štátnych dlhopisov a dolár, čo ešte viac zvýšilo tlak na drahý kov.

Spotová cena zlata klesla o 1 % na 4 500,07 USD za uncu. Žltý kov počas stredajšej obchodnej seansy v USA vzrástol o viac ako 1 % po tom, čo dosiahol najnižšiu úroveň od 30. marca.

Futures kontrakty na zlato v USA s dodaním v júni tiež klesli o 0,7 % na 4 502,90 USD za uncu.

Ceny ropy vzrástli o viac ako 2 % po správe agentúry Reuters, že iránsky najvyšší vodca vydal nariadenie zakazujúce prepravu vysoko obohateného uránu mimo krajiny.

Giovanni Staunovo, analytik spoločnosti UBS, povedal: „V podstate sa všetko stále točí okolo rokovaní medzi Iránom a Spojenými štátmi a v tomto kontexte sme zaznamenali určitú neistotu ohľadom možnosti dosiahnutia dohody. Ceny ropy však teraz vyvíjajú čoraz väčší tlak na zlato.“

V správe sa uvádza, že smernice ajatolláha Mojtbabu Chameneího by mohli ďalej frustrovať amerického prezidenta Donalda Trumpa a skomplikovať rozhovory zamerané na ukončenie americko-izraelskej vojny proti Iránu.

Zlato stratilo od vypuknutia vojny koncom februára viac ako 15 % svojej hodnoty, čo narušilo lodnú dopravu cez Hormuzský prieliv, čo prudko zvýšilo ceny energií a zintenzívnilo obavy z inflácie.

Americký dolár posilnil, čím sa zlato denominované v dolároch predražilo pre držiteľov iných mien, zatiaľ čo výnosy 10-ročných amerických štátnych dlhopisov obnovili svoj rast, čím sa zvýšili oportunitné náklady na držbu nevýnosových zlatých cenných papierov.

Staunovo dodal: „Vyššie ceny ropy, ktoré zvyšujú infláciu, vyvíjajú tlak na centrálne banky, aby udržali úrokové sadzby vysoké alebo ich dokonca ďalej zvyšovali. Preto to zostáva v blízkej budúcnosti negatívnym faktorom pre zlato.“

Hoci sa zlato tradične považuje za ochranu proti inflácii, v obdobiach rastúcich úrokových sadzieb má tendenciu mať problémy.

Podľa nástroja FedWatch od skupiny CME obchodníci teraz počítajú s 58 % pravdepodobnosťou, že Federálny rezervný systém tento rok zvýši úrokové sadzby najmenej o 25 bázických bodov, v porovnaní so 48 % pravdepodobnosťou len o deň skôr.